很多人好奇私募游资房间里是什么样的，给大家看看我原来交易的地方，其实也就几台电脑，再配一二个人。在这个房间里我经历过2015年股灾熔断，还有那次光大乌龙指事件。

牛市要来了吗，华夏银行又来乌龙指。当年光大银行乌龙指有何影响，结局如何。后来的那根长上影果真是我们所说的仙人指路吗11月18日早盘，在5.53元附近持续“织布”多日的华夏银行却突然异动，11点12分一笔5万手的大单横扫上方买单，让华夏银行股价冲至6.08元，距离涨停价仅有一分钱。但是，6元之上的股价未能持续，一分钟不到随即回落震荡。从盘中看，是一笔超500万股的买单将华夏银行的股价凭空拉起的。该笔大单将华夏银行股价拉到6.08元，距离涨停尚有1分钱距离时戛然而止，一切发生得太快，分时图反应不过来，只在K线图上留下了一条长长的上影线。截至收盘，华夏银行报价5.61元/股，涨幅1.26%。回想2013年光大银行当年的乌龙指如同仙人指路，随后的2014年～2015年就展开了波澜壮阔的牛市行情。但是光大银行的乌龙指并不是事故，而是一次预谋的案件。案件发生于2013年8月16日11时05分，光大证券在进行ETF申赎套利交易时，因策略交易系统程序错误，造成以234亿元的巨量资金申购180ETF成分股，实际成交72.7亿元，引发市场剧烈波动，造成恶劣社会影响。证监会认定“光大证券在进行ETF套利交易时，因程序错误，其所使用的策略交易系统以234亿元的巨量资金申购180ETF成分股，实际成交72.7亿元”为内幕信息，光大证券是内幕信息知情人，在上述内幕信息公开前进行股指期货和ETF交易构成内幕交易，违法所得金额巨大，情节极其严重。证监会决定给予严厉的处罚，没收光大证券违法所得，并处以违法所得5倍的罚款，罚没款共计5.23亿元；对包括杨剑波在内的四名责任人员分别给予警告，处以60万元罚款，并采取终身证券、期货市场禁入措施。市场应时刻保持严谨，银行股频频出错为哪般

A股日均成交额连续3个月破万亿，T+0策略和程序化交易或成市场主流方向,量化交易到底是如何收割韭菜？以下5点请大家一定认真理解！一、万亿成交量的背后，是机构的自救！经历了20年核心资产的疯狂后，今年以来，机构遭遇了除熊市外大的打击，核心资产很多都出现了腰斩，基金压力很大！无论是出于排名的压力，还是基金的自救，T+0策略和程序化交易，成为机构降低成本的方案之一。这就造成了，市场人气并没有显著增加，但成交量持续破万亿的现象。两融绕标、量化交易刷爆投资圈。二、什么是量化交易。量化交易是指用数学模型替代人为的主观判断，利用计算机技术从庞大的历史数据中海选能带来超额收益的多种"大概率"事件以制定交易策略，减少人工操作的情绪影响，避免在市场极度狂热或悲观的情况下作出非理性的投资决策。简单说就是用自动化交易系统代替人工！量化交易有四大特点，每个特点都是散户的缺陷！1、纪律性。纪律性既可以克制人性中贪婪、恐惧和侥幸心理等弱点，也可以克服认知偏差，且可跟踪。其实就是把知行合一系统化。2、系统性。具体表现为"三多"。一是多数据，即对海量数据的处理。二是多层次，包括在大类资产配置、行业选择、精选具体资产三个层次上都有模型;三是多角度，定量投资的核心思想包括宏观周期、市场结构、估值、成长、盈利质量、分析师盈利预测、市场情绪等多个角度。3、套利思想。通过全面、系统性的扫描捕捉错误定价、错误估值带来的机会，从而发现估值洼地，通过买入被低估的资产、卖出过于高估资产而实现获利。4、概率取胜。一是定量投资不断从历史数据中挖掘有望重复的规律并加以利用;二是依靠组合资产取胜，而不是单个资产取胜。三、光大乌龙指，量化交易的影响到底有多大！2013年8月16日，上证指数在1分钟之内涨超5%。原因是光大策略交易系统出现问题，引发市场程序化交易的连锁反应。是什么样的反应速度能在一分钟之内反应过来？量化交易！这一次的机构失误，也让量化交易进入大众视野，但真正了解的却寥寥无几。这不是普通投资者不想了解，而是受限于专业能力、投研团队 、软硬件设施。心有余而力不足！四、上证任何一个历史高低点都和黄金分割有关，都可以通过量化模型精准计算。举个例子：2015年6月份的历史高点5178。其实早就由前期的高点6124和前期的低点1664决定了。（6124-1664）*0.786+1664=5169，和实际的高点仅差9个点。老五在前期的微头条里清楚地解释说明了每一个历史高低点的计算方法。有兴趣的朋友可以再去翻一翻。那为什么能够通过计算得到？原因只有一个，量化交易！散户的资金不容忽视，但无法形成合力，无法和机构资金形成抗衡，所以历史的高低点从来都不是散户投资者的力量可以决定和影响的。五、证券洗盘，量化交易的典型案例。证券9.3号指数的高点在1738.7，上一段行情的高点是1962.52，上一段行情的低点是1386.14。(1962.52-1386.14)*0.618+1386.14=1742。和实际高点相差仅5个点，相对1700的基数，可以忽略不计。再看当时日内的量能。开盘的量能就说明了，这不是散户的合力，而是机构借利好出货的好证明。为什么刚好是1738？你以为是巧合，不！是因为量化交易！程序化交易和T+0都是未来市场的发展方向。机构在这条路上已经经过了长足的探索。从量化交易的特点里我们不难看出，针对的都是普通投资者难以克服的弱点，而作为普通投资者，要想在去散户化进程中不被淘汰，必须与时俱进，形成自己的对应交易系统。经验主义会越来越难！我是老五，一个炒股十多年的自由投资者。希望这一篇文章能够引发大家一些思考！喜欢我可以点赞关注收藏！如果觉得有用也可以分享给更多有需要的人！#光大乌龙指事件简介#

股指期货能不能操纵现货市场？当年的光大证券乌龙指就明明白白的给了一个例子。当时光大证券发现失误操作后，相关人员不是在第一时间披露信息，而是利用反向操作来规避损失，将1８．５亿元股票转化为ＥＴＦ卖出，并卖空７１３０手股指期货合约。结果利用ＥＴＦ内幕交易获利１３０７万余元、股指期货内幕交易获利７４１４万余元。昨天和今天上证指数的高100点大跌，里面的水有多深可想而知。就股指期货而言IF、IH整体贴水加深，可能是对冲需求加强。在中特估上的资金获利丰厚、对冲锁定利润的需求导致股指基差走弱，贴水加深。大家可想而知散户怎么玩的过机构，怎么都是被收割的命运。

今天午后的券商异动走势，跟当年光大证券乌龙指事件走势雷同，不出意外，目前位置差不多是市场底！（乌龙指事件后，市场走出一波拉升行情！）仅供参考！如有雷同，实属巧合！